مايكروسوفت أم سيلزفورس؟
مقارنة سهم MSFT وسهم CRM بالأرقام: النمو والربحية والتقييم والديون والتوزيعات · بيانات 2026-11-13
وفق معايير صقر الـ25، تتفوق مايكروسوفت بتقييم 3.8 من 5 مقابل 3.4 لدى سيلزفورس.
الخلاصة بالأرقام
- النمو: مايكروسوفت تنمو أسرع، بإيرادات زادت 18% في آخر سنة مقابل +10% لدى سيلزفورس.
- الربحية: مايكروسوفت أكثر ربحية، إذ تحتفظ بـ40% من إيراداتها كصافي ربح مقابل 18% لدى سيلزفورس.
- التقييم: سيلزفورس أرخص بمكرر ربحية 19.8 مقابل 27.3 لدى مايكروسوفت؛ لكن المكرر الأعلى قد يكون مبرراً إذا كان النمو أسرع.
- الصحة المالية: ميزانية مايكروسوفت أقوى وفق معاييرنا (الديون والسيولة وتغطية الفوائد).
- التوزيعات: سيلزفورس تمنح عائد توزيع أعلى (0.80%)، مع تذكّر أن أمريكا تقتطع 30% من التوزيعات للمستثمر الخليجي.
المحاور الخمسة
مايكروسوفتسيلزفورس
القيمة
14
المستقبل
43
الأداء السابق
53
الصحة المالية
54
العائد للمساهمين
43
جدول المقارنة
| المؤشر | مايكروسوفت | سيلزفورس |
|---|---|---|
| القيمة السوقية | 3.88 تريليون $ | 179 مليار $ |
| تقييم صقر (من 5) | 3.8 | 3.4 |
| مكرر الربحية P/E | 27.3 | 19.8 |
| مكرر الربحية المتوقع | 23.9 | 14.5 |
| السعر إلى التدفق الحر P/FCF | 64.7 | 11.8 |
| نمو الإيرادات (سنة) | +18% | +10% |
| نمو الإيرادات السنوي (5 سنوات) | +15% | +14% |
| الهامش الإجمالي | 68% | 78% |
| هامش صافي الربح | 40% | 18% |
| العائد على رأس المال ROIC | 25% | 9% |
| صافي الدين / EBITDA | -0.1x | 0.8x |
| عائد التوزيعات | 0.70% | 0.80% |
| الصعود حتى القيمة العادلة | -20% | +33% |
| الصعود حتى هدف المحللين | +22% | +32% |
الخلية الخضراء = الأفضل في المؤشر. فاز مايكروسوفت في 6 مؤشرات وسيلزفورس في 6. افتح أداة المقارنة التفاعلية ←
أسئلة شائعة
أيهما أفضل: سهم مايكروسوفت أم سيلزفورس؟
وفق معايير صقر الـ25، تتفوق مايكروسوفت بتقييم <bdi dir="ltr" class="ltr">3.8</bdi> من 5 مقابل <bdi dir="ltr" class="ltr">3.4</bdi> لدى سيلزفورس. هذه مقارنة بالأرقام وليست توصية بالشراء.
أيهما أرخص: مايكروسوفت أم سيلزفورس؟
مكرر ربحية مايكروسوفت 27.3 ومكرر سيلزفورس 19.8.
أيهما ينمو أسرع: مايكروسوفت أم سيلزفورس؟
نمت إيرادات مايكروسوفت 18% ونمت إيرادات سيلزفورس 10% في آخر سنة.
المقارنة مبنية على تقارير الشركتين لدى هيئة الأوراق المالية الأمريكية وتوقعات المحللين، وتُحدَّث يومياً. ليست توصية بالشراء أو البيع.