صقر

سهم أمريكان إكسبريس AXP

American Express Co. · المال والبنوك
$318.86
≈ 1,195.72 ريال سعودي · 1,171.00 درهم إماراتي
القيمة السوقية 214 مليار $ · سعر الإغلاق بتاريخ 2026-11-13
🎯 متوسط السعر المستهدف للمحللين $364.79 +14%
$319$425

خلاصة في لمحة

جيدة مع بعض نقاط الضعف · 3.2/5

25 معياراً في خمسة محاور؛ الرقم بجانب كل معيار هو وضع الشركة الفعلي

القيمة4/5
✓مكرر الربحية (P/E) أقل من 2518.0
✗P/E أقل من متوسط القطاع18.0 / 13.3
✓السعر إلى التدفق النقدي الحر (P/FCF) أقل من 2015.4
✓السعر أقل من القيمة العادلة (DCF، سيناريو متوسط)+44%
✓PEG أقل من 1.50.55
المستقبل2/5
✗نمو الإيرادات في آخر سنة أعلى من 10%+10%
✓نمو الإيرادات السنوي على 3 سنوات أعلى من 10%+11%
✓هامش الربح يتحسّن15% / 15%
✗نمو التدفق النقدي الحر السنوي على 3 سنوات أعلى من 10%-6%
✗إنفاق قوي على البحث والتطوير (أكثر من 5% من الإيرادات) أو نمو أعلى من 20%+10%
الأداء السابق4/5
✓نمو ربحية السهم (EPS) السنوي خلال 5 سنوات أعلى من 10%+32%
✓نمو الإيرادات السنوي على 5 سنوات أعلى من 8%+15%
✗متوسط العائد على رأس المال المستثمر (ROIC) خلال 5 سنوات أعلى من 12%—
✓أرباح متواصلة 5 سنوات5 من 5
✓العائد على حقوق المساهمين (ROE) أعلى من 15%32%
الصحة المالية1/5
✗النقد أكبر من الديون أو الدين إلى حقوق المساهمين أقل من 0.543.4 مليار $ / 58.5 مليار $
✓تدفق نقدي حر موجب13.9 مليار $
✗تغطية الفوائد أعلى من 5 مرات—
✗الديون أقل من 3 سنوات من التدفق النقدي الحر4.2 سنة
✗الالتزامات أقل من 60% من الأصول89%
العائد للمساهمين5/5
✓توزّع أرباحاً نقدية2.27 مليار $
✓انخفض عدد الأسهم خلال 3 سنوات (إعادة شراء)-7%
✓إعادة 20–100% من التدفق النقدي الحر للمساهمين58%
✓توزيعات 3 سنوات متتالية3 من 3
✓تعويضات الموظفين بالأسهم أقل من 5% من الإيرادات1%
✓ 16 نقطة قوة✗ 9 نقطة ضعف

ماذا تفعل أمريكان إكسبريس؟

أمريكان إكسبريس تصدر بطاقات الائتمان الفاخرة، وعلى عكس فيزا وماستركارد تملك شبكة الدفع وتصدر البطاقات وتقرض حامليها في الوقت نفسه.

العملاء: حاملو البطاقات ذوو الدخل المرتفع والشركات، والتجار الذين يقبلون بطاقاتها.

من أين تأتي الإيرادات؟

رسوم التجارالقسم الأكبر
رسوم عضوية البطاقاتتنمو
دخل الفوائدحصة ملحوظة

الإيرادات والأرباح خلال 10 سنوات

إيرادات السنة المالية 2025: 72.2 مليار $، وصافي الربح 10.8 مليار $ (هامش 15.0%). نمو الإيرادات السنوي على 5 سنوات: +15%.

35.45.4201636.92.7201740.36.9201843.66.8201936.13.1202042.48.1202152.97.5202260.58.4202365.910.1202472.210.8202577.612.3TTM428.12021537.52022618.4202366102024721120257812TTM
الإيراداتصافي الربحخسارةبالمليار دولار · TTM = آخر 12 شهراً
بالمليار دولار2025202420232022202120202019201820172016
الإيرادات72.265.960.552.942.436.143.640.336.935.4
صافي الربح10.810.18.47.58.13.16.86.92.75.4
التدفق النقدي الحر16.012.117.019.213.14.112.07.612.56.9
ربحية السهم EPS ($)15.3814.0111.219.8510.023.777.992.322.885.64
هامش صافي الربح15%15%14%14%19%9%16%17%7%15%
العائد على رأس المال ROIC——————————

المصدر: التقارير الرسمية 10-K و10-Q المودعة لدى هيئة الأوراق المالية الأمريكية SEC.

التقييم والنسب المالية

مكرر الربحية P/E
18.0
متوسط القطاع 13.3
P/E المستقبلي
16.7
على توقعات المحللين
السعر إلى التدفق الحر P/FCF
15.4
السعر إلى المبيعات P/S
2.8
EV/EBITDA
13.2
القيمة العادلة (DCF)
$460.43
+44% عن السعر الحالي
هامش صافي الربح
15.0%
العائد على رأس المال ROIC
—
الدين إلى حقوق المساهمين
1.72

القيمة العادلة تقدير بنموذج التدفقات النقدية المخصومة بافتراضات متوسطة، وليست سعراً مضموناً.

توقعات المحللين

23 محللاً يغطّون السهم

التوصية المتوسطة
شراء
متوسط السعر المستهدف
$364.79
+14.4% عن السعر الحالي
أدنى / أعلى هدف
$329 – $425
ربحية السهم المتوقعة
$20.17
للسنة المالية المنتهية 2027-12
نمو EPS المتوقع
+13%
السنة المالية التالية
الإيرادات المتوقعة
86.6 مليار $
شراء قوي
5
شراء
9
احتفاظ
15
بيع
0
بيع قوي
0

التوزيعات النقدية

عائد التوزيعات
1.18%
التوزيع السنوي للسهم
$3.67
آخر 12 شهراً
نسبة التوزيع من الأرباح
20%
سنوات التوزيع (آخر 10)
10

التوزيع لكل سهم حسب السنة المالية

2025$3.26
2024$2.80
2023$2.42
2022$2.08
2021$1.83
2020$1.83

أسئلة شائعة

هل سهم أمريكان إكسبريس مقيّم بأقل من قيمته؟

وفق نموذج التدفقات النقدية المخصومة بافتراضات متوسطة تبلغ القيمة العادلة نحو 460 دولاراً للسهم، والسعر الحالي 318.86 دولاراً، أي أن السهم يتداول أقل من قيمته العادلة التقديرية. مكرر الربحية الحالي 18.0 مقابل متوسط قطاع 13.3.

ما السعر المستهدف لسهم أمريكان إكسبريس؟

متوسط السعر المستهدف لدى 24 محللاً هو 364.79 دولاراً، بنطاق من 329 إلى 425 دولاراً، أي +14.4% عن السعر الحالي.

هل توزّع أمريكان إكسبريس أرباحاً؟

نعم، بعائد سنوي نحو 1.18% وتوزيع 3.67 دولار للسهم في آخر 12 شهراً.

آخر تحديث للبيانات: 2026-11-13 · المصدر: SEC EDGAR وتقديرات المحللين · منهجيتنا