صقر

سهم آبل AAPL

Apple Inc. · التكنولوجيا · الحواسيب والأجهزة
$354.76
≈ 1,330.35 ريال سعودي · 1,302.86 درهم إماراتي
القيمة السوقية 5.16 تريليون $ · سعر الإغلاق بتاريخ 2026-11-13
🎯 متوسط السعر المستهدف للمحللين $344.62 -3%
$250$425

خلاصة في لمحة

جيدة مع بعض نقاط الضعف · 3.0/5

25 معياراً في خمسة محاور؛ الرقم بجانب كل معيار هو وضع الشركة الفعلي

القيمة0/5
✗مكرر الربحية (P/E) أقل من 2539.5
✗P/E أقل من متوسط القطاع39.5 / 27.6
✗السعر إلى التدفق النقدي الحر (P/FCF) أقل من 2037.9
✗السعر أقل من القيمة العادلة (DCF، سيناريو متوسط)-54%
✗PEG أقل من 1.54.00
المستقبل4/5
✓نمو الإيرادات في آخر سنة أعلى من 10%+15%
✗نمو الإيرادات السنوي على 3 سنوات أعلى من 10%+8%
✓هامش الربح يتحسّن28% / 26%
✓نمو التدفق النقدي الحر السنوي على 3 سنوات أعلى من 10%+11%
✓إنفاق قوي على البحث والتطوير (أكثر من 5% من الإيرادات) أو نمو أعلى من 20%R&D 10%
الأداء السابق3/5
✗نمو ربحية السهم (EPS) السنوي خلال 5 سنوات أعلى من 10%+10%
✗نمو الإيرادات السنوي على 5 سنوات أعلى من 8%+6%
✓متوسط العائد على رأس المال المستثمر (ROIC) خلال 5 سنوات أعلى من 12%59%
✓أرباح متواصلة 5 سنوات5 من 5
✓العائد على حقوق المساهمين (ROE) أعلى من 15%118%
الصحة المالية3/5
✗النقد أكبر من الديون أو الدين إلى حقوق المساهمين أقل من 0.556.7 مليار $ / 80.1 مليار $
✓تدفق نقدي حر موجب136 مليار $
✓تغطية الفوائد أعلى من 5 مرات—
✓الديون أقل من 3 سنوات من التدفق النقدي الحر0.6 سنة
✗الالتزامات أقل من 60% من الأصول72%
العائد للمساهمين5/5
✓توزّع أرباحاً نقدية15.7 مليار $
✓انخفض عدد الأسهم خلال 3 سنوات (إعادة شراء)-7%
✓إعادة 20–100% من التدفق النقدي الحر للمساهمين75%
✓توزيعات 3 سنوات متتالية3 من 3
✓تعويضات الموظفين بالأسهم أقل من 5% من الإيرادات3%
✓ 15 نقطة قوة✗ 10 نقطة ضعف

ماذا تفعل آبل؟

تبيع آبل أجهزة آيفون وماك وآيباد والساعات والسماعات، وتربطها بنظام متكامل من الخدمات مثل متجر التطبيقات وiCloud وApple Pay. أكثر من ملياري جهاز نشط يمنحها قاعدة مستخدمين وفية يصعب أن تتركها.

العملاء: المستهلكون حول العالم، وأكبر أسواقها الولايات المتحدة وأوروبا والصين.

من أين تأتي الإيرادات؟

آيفوننحو نصف الإيرادات
الخدماتنحو ربع الإيرادات وبهامش ربح مرتفع
ماك وآيباد والأجهزة القابلة للارتداءنحو الربع

الإيرادات والأرباح خلال 10 سنوات

إيرادات السنة المالية 2026: 479 مليار $، وصافي الربح 132 مليار $ (هامش 27.6%). نمو الإيرادات السنوي على 5 سنوات: +6%.

22948.4201726659.5201826055.3201927557.4202036694.7202139499.8202238397.0202339193.7202441611220254791322026394100202238397202339194202441611220254791322026
الإيراداتصافي الربحخسارةبالمليار دولار · TTM = آخر 12 شهراً
بالمليار دولار2026202520242023202220212020201920182017
الإيرادات478.8416.2391.0383.3394.3365.8274.5260.2265.6229.2
صافي الربح132.2112.093.797.099.894.757.455.359.548.4
التدفق النقدي الحر136.198.8108.899.6111.493.073.458.964.151.8
ربحية السهم EPS ($)8.987.466.086.136.115.613.282.972.982.30
هامش صافي الربح28%27%24%25%25%26%21%21%22%21%
العائد على رأس المال ROIC65%63%57%54%58%49%31%28%27%19%

المصدر: التقارير الرسمية 10-K و10-Q المودعة لدى هيئة الأوراق المالية الأمريكية SEC.

التقييم والنسب المالية

مكرر الربحية P/E
39.5
متوسط القطاع 27.6
P/E المستقبلي
34.3
على توقعات المحللين
السعر إلى التدفق الحر P/FCF
37.9
السعر إلى المبيعات P/S
10.8
EV/EBITDA
30.2
القيمة العادلة (DCF)
$164.69
-54% عن السعر الحالي
هامش صافي الربح
27.6%
العائد على رأس المال ROIC
64.6%
الدين إلى حقوق المساهمين
0.81

القيمة العادلة تقدير بنموذج التدفقات النقدية المخصومة بافتراضات متوسطة، وليست سعراً مضموناً.

توقعات المحللين

40 محللاً يغطّون السهم

التوصية المتوسطة
شراء
متوسط السعر المستهدف
$344.62
-2.9% عن السعر الحالي
أدنى / أعلى هدف
$250 – $425
ربحية السهم المتوقعة
$10.57
للسنة المالية المنتهية 2028-09
نمو EPS المتوقع
+12%
السنة المالية التالية
الإيرادات المتوقعة
571 مليار $
شراء قوي
6
شراء
20
احتفاظ
13
بيع
3
بيع قوي
3

التوزيعات النقدية

عائد التوزيعات
0.30%
التوزيع السنوي للسهم
—
آخر 12 شهراً
نسبة التوزيع من الأرباح
12%
سنوات التوزيع (آخر 10)
10

التوزيع لكل سهم حسب السنة المالية

2026$1.07
2025$1.03
2024$0.99
2023$0.95
2022$0.91
2021$0.86

أسئلة شائعة

هل سهم آبل مقيّم بأقل من قيمته؟

وفق نموذج التدفقات النقدية المخصومة بافتراضات متوسطة تبلغ القيمة العادلة نحو 165 دولاراً للسهم، والسعر الحالي 354.76 دولاراً، أي أن السهم يتداول أعلى من قيمته العادلة التقديرية. مكرر الربحية الحالي 39.5 مقابل متوسط قطاع 27.6.

ما السعر المستهدف لسهم آبل؟

متوسط السعر المستهدف لدى 40 محللاً هو 344.62 دولاراً، بنطاق من 250 إلى 425 دولاراً، أي -2.9% عن السعر الحالي.

هل توزّع آبل أرباحاً؟

نعم، بعائد سنوي نحو 0.30% وتوزيع 0.00 دولار للسهم في آخر 12 شهراً.

آخر تحديث للبيانات: 2026-11-13 · المصدر: SEC EDGAR وتقديرات المحللين · منهجيتنا